上市公司中報進(jìn)入密集披露季，8月23日，中國平安率先披露上半年經(jīng)營情況。2022年上半年，中國平安實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東的營運(yùn)利潤853.40億元，同比增長4.3%。與此同時，該公司注重股東回報，向股東派發(fā)中期股息每股現(xiàn)金0.92元，同比增長4.5%。
今年以來，受國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢及疫情影響，保險業(yè)負(fù)債端資產(chǎn)端同時承壓，多家保險公司發(fā)布了業(yè)績預(yù)減公告。中國平安交出的首份上市險企“期中成績單”，有哪些看點(diǎn)?
派息增長4.5%，持續(xù)增加股東回報
2022年上半年，中國平安實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東的凈利潤602.73億元，同比增長3.9%。實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東的營運(yùn)利潤853.40億元，同比增長4.3%。
所謂營運(yùn)利潤，即以財務(wù)報表凈利潤為基礎(chǔ)，剔除短期波動性較大的損益表項目和管理層認(rèn)為不屬于日常營運(yùn)收支的一次性重大項目及其他。與傳統(tǒng)的會計利潤相比，營運(yùn)利潤更能反映保險公司尤其是壽險公司長期經(jīng)營情況和公司基本面。
中國平安表示，上半年，面對復(fù)雜嚴(yán)峻的國際環(huán)境和國內(nèi)疫情帶來的沖擊，公司整體業(yè)績?nèi)匀槐３衷鲩L得益于“綜合金融+醫(yī)療健康”戰(zhàn)略布局，數(shù)字化變革提質(zhì)增效。
在整體業(yè)績增長的基礎(chǔ)上，中國平安的現(xiàn)金分紅持續(xù)提升，向股東派發(fā)中期股息每股現(xiàn)金0.92元，同比增長4.5%。
對于中國平安持續(xù)增加股東派息，首都經(jīng)貿(mào)大學(xué)保險系副主任李文中分析，持續(xù)增加股息派發(fā)，提升股東回報有利于護(hù)盤股價，是防止股價進(jìn)一步下跌的考慮。
壽險及健康險貢獻(xiàn)近七成營運(yùn)利潤
從具體業(yè)務(wù)層面來看，2022年上半年，中國平安的壽險及健康險業(yè)務(wù)營運(yùn)利潤為589.93億元，同比增長17.4%，占總營運(yùn)利潤的69.13%。可以說，壽險及健康險業(yè)務(wù)貢獻(xiàn)了中國平安近七成營運(yùn)利潤。
上半年受疫情持續(xù)影響，線下展業(yè)活動受限，全行業(yè)面臨新業(yè)務(wù)價值下滑的局面，中國平安也未能幸免，上半年中國平安的壽險及健康險新業(yè)務(wù)價值為195.73億元，同比下降28.5%。
當(dāng)前傳統(tǒng)代理人模式已經(jīng)走到了紅利的盡頭，將代理人向高素質(zhì)、高質(zhì)量、高產(chǎn)能方向轉(zhuǎn)型成為行業(yè)共識。北京商報記者了解到，在代理人渠道改革方面，中國平安堅定推動代理人“三高”隊伍轉(zhuǎn)型，實(shí)施分層精細(xì)化管理，推動隊伍結(jié)構(gòu)優(yōu)化。截至2022年6月末，中國平安大專及以上學(xué)歷代理人占比同比上升4個百分點(diǎn)，鉆石隊伍能力持續(xù)提升，新人「優(yōu)+」占比同比提升9個百分點(diǎn)。
目前，中國平安的代理人渠道改革成效有所顯現(xiàn)，上半年代理人人均新業(yè)務(wù)價值同比增長26.9%，13個月保單繼續(xù)率同比上升4.1個百分點(diǎn)，人均月收入7957元，同比增長35.1%。
“這說明中國平安的代理人隊伍清虛、提質(zhì)增效改革是卓有成效的，正在為中國平安的壽險和健康險業(yè)務(wù)未來持續(xù)高質(zhì)量發(fā)展打下堅實(shí)的基礎(chǔ)。”李文中如是評價。
產(chǎn)險業(yè)務(wù)方面，平安產(chǎn)險2022年上半年原保險保費(fèi)收入1467.92億元，同比增長10.1%;綜合成本率97.3%。若以原保險保費(fèi)收入來衡量，平安產(chǎn)險是我國第二大財產(chǎn)保險公司。
分險種來看，平安產(chǎn)險的車險原保險保費(fèi)收入依然位居五大險種之首，達(dá)到955.02億元，同比增長7.3%，車險業(yè)務(wù)綜合成本率為94.4%，同比下降3個百分點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)承保利潤51.23億元。
非車險業(yè)務(wù)中，平安產(chǎn)險的責(zé)任保險、保證保險、企業(yè)財產(chǎn)保險、意外傷害保險的原保險保費(fèi)收入均實(shí)現(xiàn)了不同程度的正增長。其中，增速最快的是責(zé)任保險，原保險保費(fèi)收入同比增長11.5%至124.02億元。從承保利潤來看，上半年平安產(chǎn)險的意外傷害保險在非車險業(yè)務(wù)中承保利潤最高，達(dá)6.34億元。
總投資收益率超3%
數(shù)據(jù)顯示，截至2022年6月30日，中國平安保險資金投資組合規(guī)模超4.27萬億元，較年初增長9%。手握萬億資產(chǎn)的中國平安投資收益幾何?
2022年上半年，中國平安實(shí)現(xiàn)總投資收益602.85億元，年化凈投資收益率3.9%，年化總投資收益率3.1%。
從投資環(huán)境來看，2022年上半年，全球通貨膨脹高企。主要發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體貨幣政策轉(zhuǎn)向收縮，疊加地緣沖突，全球資本市場波動加大，股市總體收跌，截至2022年6月30日，上證指數(shù)及恒生指數(shù)較年初均下跌約6.6%。
李文中也表示，在上半年資本市場不景氣，上證綜指下降6.63%的背景下，中國平安保險資金投資錄得超過3%的收益應(yīng)該說已經(jīng)相當(dāng)不容易。
按投資品種來看投資配置，債券投資幾乎占據(jù)中國平安2022年上半年投資資產(chǎn)總額的“半壁江山”，為49.8%，達(dá)2.13萬億元。其次是理財產(chǎn)品投資，占比為6.2%，此外，股票以及定期存款占投資資產(chǎn)總額比例也較高，分別達(dá)6.1%和5.9%。
科技驅(qū)動金融主業(yè)發(fā)展
科技是未來改變行業(yè)的重要因素，已經(jīng)成為保險行業(yè)共識。近年來，中國平安在持續(xù)加大科技研發(fā)投入，并計劃將科技能力應(yīng)用于金融主業(yè)。
截至2022年6月末，中國平安科技專利申請數(shù)較年初增加4674項，累計達(dá)43094項。中國平安表示，公司在人工智能技術(shù)領(lǐng)域、金融科技和數(shù)字醫(yī)療業(yè)務(wù)領(lǐng)域的專利申請數(shù)排名均為全球第一位。
李文中表示，中國平安持續(xù)加大保險科技投入主要從三個方面為公司運(yùn)營提供支持幫助，實(shí)現(xiàn)降本增效：一是提升市場細(xì)分與顧客甄別能力，優(yōu)化產(chǎn)品開發(fā)與營銷，改善客戶的消費(fèi)體驗，增強(qiáng)公司產(chǎn)品與服務(wù)的市場競爭力;二是提升核保與理賠服務(wù)的效率與精確度，提升客戶的滿意度與忠誠度，抑制道德風(fēng)險，減少賠付過程中的滴跑漏;三是改善和提升公司內(nèi)部日常運(yùn)營的效率。
中國平安的科技投入取得了怎樣的成果?數(shù)據(jù)顯示，2022年上半年，中國平安的科技業(yè)務(wù)總收入達(dá)484.78億元，雖然受到新冠肺炎疫情影響，同比仍基本持平。從科技反哺傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)來看，2022年上半年，中國平安AI坐席驅(qū)動產(chǎn)品銷售規(guī)模同比增長39%;規(guī)模達(dá)到1769億元，在整體坐席產(chǎn)品銷售規(guī)模中占比43.1%。AI坐席服務(wù)量在客服總量中占比達(dá)83%。
